年初,一则云南省弥渡县灌溉水利工程项目开工的消息,曾在当地引起关注。

  这是2019年招标的云南弥渡县河库水系连通规划高效节水(一期)政府和社会资本合作项目。彼时上市公司大禹节水公告,中标了该项目。

  在外界看来,更广为熟知的是大禹节水对弥渡县这一水利项目的参与,而如果更进一步探究,这背后则离不开产业资本的支持。

  海尔金控,是背后的重要支持者。

  大禹节水是节水灌溉行业中的龙头企业之一,原本希望能秉持自身的高科技滴灌技术,为当地农业发展带来助力。

  然而在竞标弥渡县项目时,发现当地政府对项目参与企业的要求较传统项目更加多元,投标企业需完成投资、建设和运营全过程。

  也是因此,这份合作的细节耐人寻味,尤其是面对地方政府日益增多的诉求,金融服务商如何才能提供契合的解决方案?

  “绿信链”的秘密

  在弥渡县灌溉水利工程项目的落实过程中,海尔金控就给出了一个“产融共创”的解决方案。

  对于大禹节水来说,投标企业需完成投资、建设和运营全过程,对以技术见长的节水灌溉研发企业来说无疑是压力巨增。

  一方面企业需要完成项目投资收益测算,必须要在长久的经营过程中有适当利润,才能保证项目正常运行;另一方面,除了技术,投资项目对资本金、项目贷等金融资源的整合能力要求更高。

  除此之外,项目运作模式带来的前期投资体量大、后期运营资金回笼时间长的特性,也是类似大禹节水等节水灌溉企业项目落地的最大障碍。

  这类传统企业,明显需要更多元的金融手段,作为业务互补。

  据了解,海尔金控的重要业务之一——海尔金融保理,其以供应链与物联网深度融合为路径,以信息化、标准化的信用体系为支撑,让沉积于生态圈的中小微企业的应收账款快速流动、变现,在降低中小微企业融资成本的同时,为参与交易的核心企业和资金方创造价值,实现多方共赢。

  在弥渡县灌溉水利工程项目的案例中,海尔金融就从灵活的业务模式及全流程的金融服务切入,在实践中走出一条资源整合的生态化发展之路,凭借“物联网+场景+金融”的定制化金融解决方案,为大禹节水扫清了障碍。

  一方面,双方联合为项目公司注入全额资本金,解决项目启动资金问题。同时通过整合各方面融资资源,通过项目贷款、项目资产融资租赁、项目收益资产证券化等方式为项目全生命周期提供完善的资金保障,以最大化的帮助合作企业降低项目金融风险。

  另一方面,海尔金融保理还将已经成熟的绿色产业链式信用生态模式(绿信链模式),在节水农业领域落地,链接上下游农资供应及农产品销售平台、专业农业技术团队、小微普惠金融资源等进行共创,为三农提供全产业链解决方案。

  事实上,通过整合专业技术公司和多元化资金渠道,海尔保理通过“产业投行”模式,以资金撬动项目、以项目吸引资金,实现了农业领域产融共创的新探索。

  而金融保理绿信链业务的应用,不仅有弥渡县,还包括此前的元谋县等多个实践案例。

  扩张产业版图

  从海尔最新发布的“2020年第二期海尔金控超短期融资券募集公告”中,可以窥探其近些年的布局脉络。

  根据公告,以“产业投行”模式为指导,海尔金控服务了包括制造业、农业、教育、医疗等多行业在内的传统企业。

  除了在云南弥渡县协助水利工程落地之外,海尔金控扎根服务乡村振兴的基础,针对包括肉牛养殖、玉米种植等领域都有“产业投行”模式的实践。

  在业内人士看来,产业发展始终是扶贫的关键与核心。海尔集团旗下物联网金融平台的“产业投行”模式,为农业产业链提供融资、融商、融智的服务,解决农业及中小微企业融资难、融资贵的问题。这一过程中,海尔不以资金、物资为扶贫主要手段,而是提供创业的机会和创业的平台,让农民都能亲自参与到脱贫致富的实践过程中,充分发挥主动性。

  这即是海尔“人单合一”模式的愿景所在,也是海尔精准可复制的“产业投行”扶贫模式的精髓。

  当然不止于扶贫,海尔金控“产业投行”的触角还延伸至大健康、大消费、智能制造、教育文化等多个方向。

  从信披数据来看,海尔金控在相关业务单元布局上已经有明显的实业倾向变化。

  比如海尔小贷客户前五名中的房地产企业已经悉数消失,全部转变为制造业、批发与零售业等与实体经济健康发展更为休戚相关的领域。

  而海尔金控的金融保理业务,也深入到包括农业、制造业、环保、医疗、3C批发零售、食品、物流仓储等众多行业,提供应收账款管理催收、坏账担保及贸易融资等服务。数据显示,截至2018年末,海尔金融保理公司总资产72.71亿元,净资产15.28亿元。

  又如融资租赁业务,最新数据显示,2019年前三季度,海尔融资租赁的投放行业新增了教育文化行业,投放金额占比17.67%。此外则集中在医疗健康、智能制造、绿色金融、食品农业、共享消费等行业。而且对比最初2016年的投放更集中在单独几个行业,2019年的投放多点开花,已经更为均衡。

  而对于更分散的投资业务来说,主要聚焦则是大健康、硬科技领域,包括大健康、物联网、大金融、智能制造和大消费等行业方向均有涉及。此外,通过与地方政府的产业扶持基金合作,海尔金控亦主要投向当地政府重点支持的产业。

  “以金融服务支持中国企业转型升级,成为卓越的产业金融服务平台”,这是海尔金控最初的“产业金融”目标。

  从数据来看,海尔金控产业金融的理念在医疗健康、智能制造、教育文化、绿色金融、食品农业、共享消费等多个领域中的产业龙头中得到成功的应用。

  这些影响,会在市场上形成什么样的作用,值得期待。